人均借款9笔，中银消费金融贷中失守

2026年1月，中银消费金融有限公司（以下简称“中银消金”）陆续发布4期个人不良贷款（个人消费贷款）的转让公告，转让规模超14亿元，产品类型均标注为“蚂蚁借呗”。

本次中银消金个人不良贷款转让项目的未偿本息总额分别为2.07亿元、4.13亿元、4.14亿元与4.13亿元，借款人的平均年龄为38岁。

人均借款9笔，贷中失守

这批不良资产的加权逾期天数介于834天至921天之间，平均逾期时长已超两年，主要逾期时间集中在2023年底。

从不良资产的规模来看，4期不良资产的借款笔数共计473789笔，涉及借款人53028户。以此推断，该批次借款人人均借款笔数高达9笔。

由此可见，对于复借用户、以及重复复借用户未做任何针对性的策略，其贷中不设防是导致其不良高企的主要原因。

不良贷款总额为14.47亿元。每户平均未偿本息约2.72万元，平均每笔债权约3054元，整体呈现出小额分散的特点。

近些年，中银消金不良资产处置速度持续加快。2023年，中银消金挂牌转让不良资产总额约6.4亿元；2024年，这一规模增长至72.16亿元；2025年，中银消金挂牌转让的88期不良资产共计138亿元；

进入2026年不到10天，仅蚂蚁借呗相关的不良资产挂牌转让规模就达14.47亿元，相当于2023年全年处置规模的2.26倍。

与此同时，中银消金的资产质量持续恶化，不良率已连续两年超过3%。

2022年至2024年，其不良贷款率从2.80%攀升至3.56%，不良贷款规模从17.28亿元增至27.92亿元，关注类贷款占比从2.29%升至3.48%，三个风险指标均呈现出增长趋势。

线上业务占比超7成

在加大不良资产处置力度的同时，中银消金的线上业务也在持续扩张。

很明显地看到，虽然中银消金在试图做线上转型，但作为一个消费金融公司，在贷中策略处于空白的状况下，做好线上转型仍挑战巨大。

近年来，中银消金持续构建“线上合营业务+线上自营业务+线下业务”协同发展的业务格局，逐步从线下业务为主转变为线上业务为主的发展模式。

截至2024年末，中银消金线上业务余额达571.07亿元，较上年末增长27.02%，主要为“中银消费钱包”业务以及“好客贷”业务；线下业务余额为212.97亿元，同比下降21.09%。

2024年线上业务在总贷款中的比例从2022年的52.24%一路攀升至72.84%；线下业务在总贷款的比例则从2022年的47.76%下降至27.16%。

更关键的是，新增贷款中93.72%的业务来自线上业务，线上业务成为发展主力。

但2024年中银消金线下及线上的自营业务占比合计仅29.15%，意味着超七成业务依赖外部平台，自营能力仍有待提升。

此前不久，中银消费金融在其官网公布了30家助贷合作机构名单，其中主要包括蚂蚁、美团等互联网头部平台，以及招联消金、马上消金等同业头部机构。

截至2025年6月末，中银消金实现营收36.81亿元，同比增长2.8%；净利润为1.50亿元，对比2024年中期的3.06亿元的净亏损，实现了扭亏为盈，增幅高达149.04%。

而与此同时，其股东包括红杉之类，已于日前宣布撤退，表现出对中银消费金融后续发展的不看好态度。（作者：象限观财）

Fintecdaily.com认为，这不仅是其资产质量恶化的信号，更是消费金行业线上转型阵痛的典型缩影。4期不良资产涉473789笔、53028户，人均9笔借款、逾期超两年，凸显贷中风控失守：复借用户无针对策略，依赖外部平台导流忽略信用复评，线上占比72.84%、新增93.72%线上化虽提效，但自营仅29.15%，易放大合营风险。2022-2024年不良率升至3.56%、规模27.92亿元，关注类占比3.48%，反映经济下行与客群下沉双压。消费金行业2025年不良处置规模超1万亿，中银消金88期138亿元处置加速虽缓解压力，但股东红杉撤退预示信心不足。