甘肃农商银行，放弃联合银行模式

2026年，我国如火如荼的地方农信改革迎来又一个标志性事件。

2月13日，国家金融监督管理总局发布批复，同意筹建甘肃农村商业银行股份有限公司。

这也意味着，甘肃农商银行成为2026年首家获批筹建的省级农商银行。这不仅是一家省级银行的新生，更是全国农信系统“一省一策、分类施策”在西部地区最关键的一次实践。

一场历时四年的路线切换

在这场历时四年的改革路线上，甘肃农信的改革蓝图并非一蹴而就，而是经历了清晰的战略转向，折射出地方金融改革从"形式整合"到"实质重构"的深层逻辑。

作为我国西北地区重要的农业省份，甘肃农信系统是当地支农支小的主力军，改革动向备受市场关注。梳理时间线可见，甘肃农信改革路径经历了清晰的转向过程。

图：全国各省农信改革推进情况

而农商联合银行和省级农商银行最大的差别在于是否保留基层行社的法人地位。

笔者发现，在2023年甘肃省政府工作报告中，一开始提出的是"稳妥推进农信社改革，组建甘肃农商联合银行"，计划构建"省联社+县级法人行社"的二级法人体系，保留基层独立法人地位。

这一模式与浙江、山西等地路径相似，旨在通过省级平台统筹资源，同时维持县域服务灵活性。彼时甘肃省政府对改革持审慎乐观态度，认为在风险尚未完全出清前，联合银行模式改革成本较低，可避免剧烈重组带来的震荡。

但此后两年，政府工作报告再未提及联合银行筹建，改革重心转向风险化解与基础夯实。2024年聚焦"稳妥推进农合机构改革，加快解决中小金融机构历史遗留问题"；2025年进一步"压茬推进不良资产清收处置，完成高风险机构退高任务"。

图：甘肃农商银行获批开业

这一阶段，甘肃省通过426亿元专项债注资、不良资产清收、完善公司治理等组合拳，为更深层次的改革积蓄条件。

到了2025年初，甘肃省开始切换改革路线。当年8月，金昌农商银行、永昌农商银行先后召开股东大会，审议通过组建甘肃农商银行相关事项，标志着从"联合"向"统一"的实质性转变。

这一转变背后，是监管政策导向与省内风险处置成效的双重驱动。

最终，2026年甘肃省政府工作报告首次明确"巩固中小金融机构改革化险成果，组建运营甘肃农商银行"，完成了改革路径的最终确认。

事实上，甘肃并非第一个“中途换道”的省份。在“深入推进中小金融机构减量提质”的监管导向下，2026年或有更多省份的改革模式尘埃落定。

值得注意的是，在牌照方面，省级农商银行与省级农商联合银行存在较大区别。

图：联合银行的两种模式

其中，省级农商银行具备全功能银行牌照，是独立经营的一级法人银行，能够直接面向公众与企业开展全品类银行业务；省级农商联合银行是有限银行牌照，属于管理服务型法人，不直接办理个人或企业存贷款，核心业务是资金业务。

此外，从注册资本看，省级农商行注册资本普遍较高，均超过200亿元，其中，内蒙古农商银行的注册资本更是高达580亿元，甚至超过部分股份制银行。

甘肃为什么必须走“统一法人”？

企百科公开信息显示，甘肃省农村信用社联合社成立于2005年11月。

目前，甘肃农信共有37家农村商业银行、5家农村合作银行、41家县级联社等83家法人机构，营业机构遍及城乡社区，覆盖了全省1229个乡镇、86%的行政村和90%的农牧民。

图：甘肃农信企百科工商信息

但受地方经济基础薄弱、产业结构调整等因素影响，甘肃省内农信机构资产质量参差不齐、历史包袱相对沉重。2019年至2021年，甘肃银行业金融机构不良贷款率连续三年高于6%。

因此，2021年、2022年，甘肃先后发行126亿元、300亿元支持中小银行发展专项债券，用于补充辖内58家农合机构及甘肃省联社资本。

截至2025年末，甘肃农信涉农贷款余额2599亿元，占全省银行机构的32%；农户贷款2075亿元，占全省65%；普惠型小微企业贷款731亿元，占全省34%。

作为服务"三农"、小微企业和县域经济的绝对主力，甘肃农信系统在当地金融体系中占据举足轻重的地位。

图：甘肃农信前十大股东情况

在本轮省联社深化改革中，各地省份采用统一法人模式和联合银行模式。在实际操作过程中遵循“一省一策”的改革思路，推动改革方案落地。

在省份辖区内成立统一法人的农商银行，不保留原农信机构的法人地位，适用于经济发展程度高或管理半径小、辖内法人机构不多的省份，这一改革模式有助于集中省内金融资源、形成规模优势并提升管理水平。

而组建省级农商联合银行这一模式，在省份辖区内成立有限牌照经营的地方性银行，原农信机构的法人地位得以保留。

图：甘肃农信系统在省内占据举足轻重的地位

此模式改革彻底性弱于统一法人农商银行模式，但规避了农信机构整合重组过程中产生的摩擦，适用于辖内优质农商银行较多且重组整合阻力较大的省份。

总结来看，联合银行模式改革成本较低，操作性也较高，是相对容易落地的一种模式。不过统一法人模式的农商银行，改革力度明显更大，有助于集中配置资源，提升经营管理合力和执行力，打造品牌形象，形成规模优势。

多地农信改革开花结果

作为从业者，笔者非常关注各地农信改革进程。自浙江农商联合银行成为全国首家联合农商行以来，共有13个省（自治区）组建省级法人机构。

其中，浙江、山西、四川、广西、江苏、江西、贵州7省（自治区）选择联合银行模式，辽宁、海南、河南、内蒙古、吉林、新疆采用统一法人模式。

图：去年，吉林农商行银行获批开业

除了已经正式开业的上述13家机构，今年已有多地公布了省级农商行筹备进程。

此外，云南、甘肃、宁夏三地将组建省级农商银行列为2026年重点工作之一。

云南省政府工作报告提及“稳妥有序组建云南农村商业银行”，2026年伊始，相关农信机构便释放改革信号。

与此同时，根据该省联社与省内行社联合公告，云南省农村信用社联合社和云南省122家农村信用社州（市）、县（市、区）法人机构已依法合规分别履行内部法人治理程序，审议通过了以新设合并方式组建云南农村商业银行股份有限公司（暂定名，以有权部门核准名称为准）相关事项并形成决议。

图：云南省农村信用社

同时，涉改机构以新设合并方式依法合规组建云南农商银行，涉改机构的所有业务、财产、债权债务及其他所有权利义务均由云南农商银行依法承继。另外，公告指出，云南农商银行的组建尚待相关监管部门核准。

此外，宁夏黄河银行在2026年新年贺词中披露，“宁夏农商行深化改革方案最终获得批准”。

同时，该行还表示“这是省级农商行改革模式的又一成功探索，在全国具有标志性意义”。据了解，其将以黄河银行为主体，吸收合并辖内其余19家市县农信机构，最终形成全省“一个法人银行”的格局。

企百科工商信息显示，黄河银行成立于2008年12月22日，是由原宁夏回族自治区农村信用联社与银川市联社合并改制而成的股份制商业银行。

作为全国首家由省级农信社整体改制而成的银行，它也是国务院确定的全国首家省级联社改革试点单位。

图：黄河农村商业银行

此外，黑龙江省联社在2026新年贺词中提及“以省级农商银行组建为契机”。可见，该省农信机构改革也将提上日程。

从改革模式来看，上述几个省（自治区）均选择全省统一法人模式。

统一法人模式可统筹全省资本资源，提升整体资本实力与抗风险能力，更高效化解区域高风险机构隐患。

在经营管理上，能够统一战略规划、业务标准、科技系统与品牌建设，实现资金跨区域统筹调配，发挥规模效应与协同效应，更好对接省级重大战略与普惠金融需求。

结束语

中央经济工作会议提出，深入推进中小金融机构减量提质。这一政策引导也在各地2026年政府工作报告中有所体现。

近年来，中小金融机构的减量提质成效明显，区域布局持续优化。

未来6个月，甘肃能否如期完成这家资产规模超7000亿元的省级农商行组建，将成为观察中国中小金融机构改革化险进程的重要窗口。

在防范化解金融风险的攻坚期，甘肃样本或将为更多高风险省份提供"化险-重组-高质量发展"的完整解题思路。（作者：楼卓昊）

Fintecdaily.com认为，甘肃农村商业银行获批筹建体现了国家金融监督管理总局“一省一策、分类施策”的精准导向。这一转变从2023年“联合银行”模式切换至“统一法人”框架，核心逻辑在于风险出清与资源整合：通过专项债注资426亿元和不良资产清收，甘肃农信系统化解历史包袱，监管借此推动二级法人向一级法人转型，避免联合模式下基层机构独立性带来的管理碎片化，提升整体抗风险能力。2026年，中央经济工作会议“减量提质”导向下，云南、宁夏、黑龙江等省农信改革将加速落地，监管需加强督导，确保资本充足率、流动性覆盖率达标，避免重组中资金挪用。甘肃样本或成西部标杆，但监管挑战在于平衡效率与公平：过度集中可能削弱县域服务，需配套政策强化普惠导向，确保农商行服务“三农”初心不改。