Booking、Expedia、Airbnb金融业务怎么做？中国金融监管总局联合三部门因借贷业务约谈携程旅行、高德地图、同程旅行、飞猪旅行、航旅纵横、去哪儿旅行六大出行平台

2026年2月13日，金融监管总局联合市场监管总局、中国人民银行对携程旅行、高德地图、同程旅行、飞猪旅行、航旅纵横、去哪儿旅行等六家主要出行平台企业进行联合约谈。

此次约谈直指六家平台在与金融机构合作开展借贷业务过程中存在的突出问题，包括营销宣传存在误导性表述、贷款机构名称及产品信息披露不充分、未向借款人充分提示理性借贷风险，以及消费者投诉处理机制不够畅通。

近年来，国内出行平台深度嵌入消费金融业务，通过“先游后付”、分期付款、旅行白条等产品大幅提升用户转化率与客单价。携程“携程借钱”、去哪儿“去哪儿花呗”、飞猪与多家消费金融公司的合作产品、同程“同程借贷”等均属于此类模式。这些产品多由银行或持牌消费金融公司提供资金，平台主要承担流量导流与场景嵌入角色。

监管部门此次明确要求平台必须做到三点：一是严禁使用“零息”“免息”“最低0.XX元/天”等容易引发误解的宣传用语；二是必须在显著位置清晰展示实际贷款机构全称、信贷产品名称及关键要素；三是向借款人主动提示理性借贷，强化风险提示义务。同时，要求平台进一步畅通投诉渠道，提升纠纷解决效率。

境外出行平台金融业务怎么做？

与国内平台深度参与借贷不同，境外主要出行巨头对金融业务的介入普遍更为克制。Booking.com、Expedia主要通过与Klarna、Affirm等BNPL（先买后付）机构合作提供分期服务，但自身极少直接发行信贷产品。Airbnb虽推出Host贷款计划与支付服务，但重点集中在支付结算与主机端融资支持，未大规模向C端用户推送高杠杆消费贷款。

欧美监管体系下，CFPB（美国消费者金融保护局）与FCA（英国金融行为监管局）对嵌入式金融的披露要求极为严格，平台必须履行清晰的TILA（Truth in Lending Act）披露义务，所有费用、APR（年化利率）需在前端显著展示。这与国内长期存在的“费用隐藏在分期总额中”的现象形成鲜明对比。

此次联合约谈释放出明确信号：监管层对出行场景嵌入式信贷的态度已从“鼓励创新”转向“严格穿透监管”。在利率下行与消费回暖背景下，平台通过金融产品拉高客单价的模式面临合规成本显著上升的压力。

信息披露透明度与营销合规将成为出行平台金融业务的新底线。未来，持牌金融机构与平台之间的合作模式或将进一步规范化，平台单纯依赖流量导流收取高额分润的时代面临终结。

对于计划出海的国内出行平台而言，此次监管行动同样构成重要警示：在海外市场开展金融业务时，必须严格遵循当地消费者保护与信贷披露法规，避免因合规短板导致业务受限或声誉受损。（本文为信息整理，不构成任何投资建议。首发于 fintecdaily 官网。获取更多即时金融科技深度资讯，请访问 fintecdaily.com。）